Từ các mô hình biểu đồ đến lý thuyết Wyckoff. Phần 2: Phân phối
Trong bài viết trước của loạt bài này, chúng ta đã học được sự đột phá mà lý thuyết Wyckoff mang lại cho bạn về lợi thế giao dịch. Chúng ta đã khám phá ý nghĩa của các cấu trúc tích lũy, giờ là lúc để phân phối. Nếu bạn chưa đọc bài đó, chúng tôi khuyên bạn nên đọc bài viết đầu tiên và học cách giao dịch các đợt tích lũy.
Giai đoạn phân phối là một phạm vi hợp nhất trong đó giá rời khỏi phía dưới vào cuối quá trình phát triển của nó. Nó được gọi như vậy vì những người tham gia thị trường quan trọng (tiền thông minh) bán cổ phiếu của một tài sản trước khi cho phép giá giảm xuống chống lại họ. Họ làm điều đó để cố định lợi nhuận từ các vị thế mua dài hạn hoặc tích lũy các vị thế bán khống.
Sơ đồ phân phối
Giai đoạn A – xu hướng dừng lại
Một giai đoạn phân phối là phiên bản phản chiếu của một giai đoạn tích lũy. Nó bắt đầu với một cú nhảy khối lượng vào cuối một đợt tăng giá hoặc giảm giá (xu hướng tăng và xu hướng giảm). Cú nhảy có thể xảy ra cả ở Nguồn Cung Sơ Bộ (PSY) hoặc ở Đỉnh Mua (BC). Đối với các đợt tích lũy, các bước tiếp theo là Phản ứng Tự động (AR) và Kiểm tra thứ cấp (ST)
Giai đoạn B – thao túng
Đối với giai đoạn tích lũy, trong giai đoạn này, giá sẽ phá vỡ trước tiên AR-thấp, đây là một Dấu hiệu Yếu kém (SOW Giai đoạn B), và sau đó là ST-cao với một cú Đẩy Lên (UT). Sau đó, giá phải quay trở lại mép dưới của phạm vi.
Giai đoạn C – đẩy lên sau phân phối (UTAD)
Giai đoạn này giống như giai đoạn Xuân cho các đợt tích lũy. Giá phá vỡ khỏi phạm vi và hình thành một phạm vi hợp nhất nhỏ hơn, địa phương. Tuy nhiên, nó không thể đi lên cao hơn và tạo ra một đỉnh cao hơn. Thay vào đó, giá quay trở lại phạm vi, sau khi Kiểm tra mép cao hơn trước đó.
Giai đoạn D – điểm cung cuối cùng (LPSY)
Sau UTAD, giá giảm xuống mép dưới, phá vỡ dấu hiệu yếu kém trong giai đoạn B. Sau một kiểm tra nhanh, giá tiếp tục với một đáy thấp hơn.
Giai đoạn E – xu hướng tiếp diễn
Sau khi đóng bên dưới đáy cuối cùng, giá tiếp tục giai đoạn xu hướng trong một đợt giảm giá.
Điểm tốt nhất để vào giao dịch từ góc độ rủi ro/đền bù là sau UTAD hoặc sau LPSY.
Ví dụ phân phối thực tiễn
Hãy cùng xem một ứng dụng thực tiễn của sơ đồ phân phối.
Trong hình trên, bạn có thể thấy đồng đô la Úc so với đồng đô la Mỹ trên biểu đồ hàng ngày. Sau một đợt tăng giá mạnh, xu hướng cho thấy dấu hiệu chậm lại, đầu tiên tại PSY, sau đó là một cú nhảy khối lượng – BC.
Thú vị là, trong trường hợp này, sau AR, ST xảy ra cao hơn nhiều so với mép trên được cho là. Đó là một lời nhắc nhở rằng sơ đồ lý thuyết không phải lúc nào cũng được tuân thủ một cách nghiêm ngặt, và đôi khi một số yếu tố thay đổi hành vi của chúng. Đó là lý do tại sao bạn không nên giao dịch cho đến khi giá thể hiện rõ ràng dấu hiệu mạnh mẽ hoặc yếu kém.
Sau đó, như trong sơ đồ, SOW trong Giai đoạn B và một UT đã xảy ra. Ngay sau UT là UTAD. Tại thời điểm này, chúng ta cũng có thể nhận thấy một sự khác biệt giữa sách vở và thực tế. Trong khi UTAD lấy mất các đỉnh UT trước đó, sự hợp nhất địa phương xảy ra bên dưới mép trên, không phải trên.
Bạn nên luôn xem xét bối cảnh. Nếu giá thể hiện một giai đoạn thấp hơn mức mà nó dự kiến, đó là một dấu hiệu yếu kém bổ sung. Nếu giá thể hiện một giai đoạn cao hơn mức nó nên có, đó là một Dấu hiệu Sức mạnh (cũng được đánh dấu trên biểu đồ là SOS).
Trong bất kỳ trường hợp nào, ở Giai đoạn D mọi thứ xảy ra giống như trong một sơ đồ thông thường – SOW, một lần kiểm tra (các LPSY), và sau đó là điểm xoay của xu hướng.
Kết luận
Các đợt phân phối là một công cụ mạnh mẽ để đánh giá hướng đi có thể xảy ra nhất của thị trường. Cùng với các giai đoạn tích lũy, nó tạo thành nền tảng của Lý thuyết Wyckoff.
Đây là một phương pháp đã được chứng minh và kiểm chứng qua thời gian, cung cấp tỷ lệ rủi ro/đền bù cao cho các giao dịch của bạn. Hãy nhớ rằng thực tế thường không hành xử hoàn toàn giống như sơ đồ. Các sơ đồ là những bản vẽ được hình thành để hiểu rõ hơn logic tiềm ẩn của thị trường.
Trong bất kỳ trường hợp nào, nếu bạn biết cách giao dịch các đợt Xuân, Đẩy Lên, BUEC và LPSY, bạn có thể nhanh chóng trở thành một nhà giao dịch rất có lợi, sử dụng bất kỳ khung thời gian nào bạn thích.
Khám phá tin tức mới nhất về Headway trên Telegram, Facebook và Instagram.
